Почему Харцызский трубный завод оказался на грани остановки

Мечты сбываются

Сбылась мечта российских трубников – они вытеснили со своего рынка серьезного украинского конкурента в лице Харцызского трубного завода. Уникальное предприятие Рината Ахметова сегодня на грани остановки. Если еще в начале прошлого года объемы производства труб большого диаметра составляли почти 65 тыс. тонн, то в январе этого года выпуск продукции катастрофически упал - до 4,5 тысяч тонн. Данный вид ТБД, используемый в строительстве магистральных нефте- и газопроводов, является наиболее прибыльным. Причиной падения объемов производства трубного завода «Метинвест Холдинга» стал отказ от труб ХТЗ главного потребителя - российского «Газпрома».

Данный вид продукции настолько стратегически важен, что российские трубники летом прошлого года решили «уговорить» «Газпром» отказаться от поставок украинского предприятия. Это им удалось – результатом общих собраний руководителей российского газового монополиста и представителей крупнейших трубных компаний России стал отказ «Газпрома» от продукции ХТЗ и других зарубежных компаний. Таким образом, Россия защитила свой рынок.

Следует отметить, что до 2004 года российские трубники не производили трубы большого диаметра, поэтому Харцызский трубный завод без проблем наряду с другими иностранными предприятиями поставлял продукцию для строительства российских магистральных трубопроводов. Однако увеличение спроса на рынке подтолкнуло россиян к запуску, наращиванию объемов производства и освоению новых технологий по выпуску ТБД. А проекты действительно были глобальными - газопровод Nord Stream и нефтепровод Восточная Сибирь — Тихий океан. Только подводная часть газопровода Nord Stream протяженностью 1210 км требовала 1,2 млн. тонн труб большого диаметра.

По оценкам Фонда развития трубной промышленности России, затраты российских трубников за 2002-2006 годы составили $1,8 млрд. В целом вся «трубная» инвестпрограмма до 2010 года достигнет $4 млрд. «Первым сумел наладить производство ТБД Волжский трубный завод, позже к нему присоединился Выксунский трубный завод, входящий в «Объединенную металлургическую компанию», которая вложила в модернизацию трубного производства более $250 млн. Стоимость с учетом модернизации стана 5000 Ижорского трубного завода составила $576 млн. В ближайшее время производство труб большого диаметра будет налажено на Челябинском трубопрокатном заводе», - говорит младший аналитик ИФГ «Сократ» Алексей Мушак.

Защита отечественного производителя

В целом в 2006 году в России было произведено около 2,4-2,5 млн. тонн труб большого диаметра, в 2007-м - 1,7-1,8 млн. тонн. После накопления потенциала для роста российские трубники решили вытеснить конкурентов, в частности Харцызский трубный завод, со своего рынка.

«По нашему мнению, отказ от труб ХТЗ был закономерен и вполне ожидаем, особенно после того, как российское правительство взяло курс на защиту отечественного производителя. Мы не видим в данном решении ни сговора, ни политики – это просто борьба за рынки сбыта и защита своей промышленности», - говорит Алексей Мушак.

Отказ от продукции ХТЗ объясняется еще и тем, что российские компании уже близки к тому, чтобы собственными силами покрыть потребности «Газпрома». По оценкам ИФГ «Сократ», в 2007 году «Газпром» потребил примерно один миллион тонн труб, в 2009-2010 годах, в связи со строительством новых газопроводов, потребности монополиста возрастут до 3 млн. тонн в год. Сегодня российские предприятия уже выпускают примерно 2,5 млн. тонн необходимой «Газпрому» продукции в год, а с учетом будущего увеличения объемов производства смогут полностью покрыть потребности компании. На Харцызском трубном заводе подобный поворот событий должны были спрогнозировать заранее, поскольку российский рынок был наиболее раздражителен к украинским игрокам – очень часто относительно украинской продукции независимо от сегмента или вида россияне возбуждали антидемпинговые расследования и вводили разного рода пошлины. Подобную практику защиты отечественного производителя следует перенять и Украине.

В поисках рынка

Несмотря на подобные сигналы со стороны россиян, ХТЗ на протяжении нескольких лет так и не нашел альтернативного рынка, что и привело к остановке производства предприятия. А подобных рынков, в принципе, не так уже и мало. Одними из таких могут стать развивающиеся рынки Средней Азии. «Завод уже получил спецификацию на трубы для нефтепровода «Кенкияк - Кумколь». Это вторая очередь трубопровода «Атасу – Алашанькоу» (Казахстан - Китай), трубы для которого ХТЗ уже производил. Конкурентом в этом проекте будет российский Выксунский металлургический завод», - говорит Алексей Мушак.

Второй огромный проект, по словам аналитика, в котором ХТЗ намерен участвовать, это газопровод «Средняя Азия - Китай». Трубопровод пройдет практически через все среднеазиатские страны: Туркменистан, Узбекистан, Казахстан. Это трубы диаметром 1067 миллиметров, и на заводе уже изготовлены опытные образцы, которые должны пройти аттестационные испытания на полигоне московского института ВНИИСТ. Помимо этого, есть перспективы закрепиться на рынках Ирана, Туркменистана, Узбекистана, Саудовской Аравии. Харцызский трубный завод производит трубы стойкие к сероводородному растрескиванию, которые очень востребованы на упомянутых рынках.

«Продам завод по выпуску ТБД»

Критическое падение объемов производства на Харцызском трубном заводе породило слухи о его продаже российскому сенатору от Челябинской области и совладельцу группы Челябинского трубопрокатного завода (ЧТПЗ) Андрею Комарову. Естественно, что слухи на рынке просто так не рождаются, возможно, Комаров и навещал Ахметова с рабочим визитом. Однако данное обстоятельство еще не означает, что предприятие будет продано. Как считают эксперты, трубный завод Рината Ахметова сможет продержаться без заказов ровно столько, сколько этого пожелает сам Ахметов. «Даже при условии полной остановки производства годовые затраты на содержание предприятия составляют примерно $50 млн., из которых на зарплату и социальные расходы потребуется $30 млн. Такие суммы не критичны для SCM», - говорит Алексей Мушак.

Однако если все-таки предположить продажу ХТЗ, то эксперты оценивают его в сумму свыше $1 млрд. Причем фондовую оценку предприятия специалисты не рассматривают – в данном случае уместно говорить об оценке завода только со стороны стратегического инвестора. Несмотря на уникальность Харцызского трубного завода, говорит Алексей Мушак, его можно сравнить с существующими российскими предприятиями. «Стоимость постройки Ижорского трубного завода проектной мощностью 450 тыс. тонн составила примерно $400 млн. То есть мощность выпуска тысячи тонн ТБД стоит $0,88 млн. Исходя из вышеуказанных расчетов, по нашему мнению, за ХТЗ с проектной мощностью 1,6 млн. тонн труб стратегическому инвестору придется заплатить $1-1,4 млрд.», - говорит аналитик.

Потенциальных покупателей в данном случае будет немало. Одним из главных может стать российская «Трубная металлургическая компания», которой владеет Дмитрий Пумпянский. Стратегическая цель данной компании – стать №1 в мире. В прошлом году ее планы по поглощению украинского производителя труб компании «Интерпайп» не увенчались успехом, поэтому россияне вполне могут приступить к переговорам о покупке украинского производителя ТБД. Кроме того, по словам Андрея Мушака, явным кандидатом является уже упомянутая группа ЧПТЗ, в которую входят Челябинский трубопрокатный и Первоуральский новотрубный заводы. Еще одним возможным конкурентом может стать «Газпром», который уже интересовался приобретением трубных активов, а именно французской компании Vallourec.

Как бы там ни было, однако вступиться за трубников Рината Ахметова решила лично Юлия Тимошенко, которая обещала затронуть эту тему в Москве во время встречи с уходящим Владимиром Путиным. Решит Тимошенко данный вопрос или нет, однако эксперты мало верят в то, что сам Ринат Ахметов пойдет на продажу такого стратегического объекта, что не раз утверждали менеджеры «Метинвест Холдинга». И это несмотря на то, что на сегодняшний день у завода даже нет руководителя: Андрей Шишацкий был уволен в конце прошлого года, а назначение на эту должность технического директора Андрея Боровикова произойдет только в следующем месяце. Ситуация с потребителями может наладиться через года два – именно тогда стартует проект строительства газопровода Nord Stream, за участие в котором и придется побороться украинским трубникам. 

Объемы производства ТБД Харцызского трубного завода

Источник: открытые данные
 

Лидеры по объемам производства ТБД в мире, %

1. Tenaris (Италия - Аргентина), 3,8

2. Трубная металлургическая компания (Россия), 3,2

3. Vallourec (Франция), 2,9

4. Baosteel (Китай), 2

5. Sumitomo (Япония), 1,9

6. Salzgitter (Германия), 1,9

7. JFE (Япония), 1,7

8. Группа ЧПТЗ (Россия), 1,6

Источник: ИФГ «Сократ»

Автор: ТАРАС ЖИРОШ // Инвестгазета

Подпись
Код
Комментарий